25 de octubre de 2022.- De acuerdo con Andrew Baker de Gas Natural Intelligence, Kinder Morgan promociona una “enorme oportunidad” para exportar gas natural a México y al mundo.
Kinder Morgan Inc., KMI, pronostica un crecimiento sustancial en las exportaciones de gas natural de EUA, incluso a México a través de gasoductos y al mercado global a través de GNL, en los próximos años.
KMI espera que las exportaciones netas de gas natural de EUA a México alcancen los 7 Bcf/d para 2030, frente a los 6 Bcf/d de 2021, según proyecciones internas y de Wood Mackenzie.
Actualmente, KMI tiene un contrato para exportar alrededor de 4 Bcf/d a México, dijo la gerencia.
Los gasoductos de KMI que sirven al mercado de gas natural de México incluyen el sistema Mier-Monterrey de 640 MMcf/d en México, el gasoducto Permian Highway de 2.1 Bcf/d que conecta el suministro del oeste de Texas con el centro de Agua Dulce, y el sistema de gas natural de El Paso que sirve a seis estados de EUA con el norte de México.
Mientras tanto, la compañía espera que la demanda de exportación de GNL de EUA se duplique con creces a 28 Bcf/d para 2030, dijo el presidente ejecutivo Richard Kinder.
“Dada la situación actual en Europa, que dará como resultado más contratos a largo plazo y el uso continuo en Asia, este escenario de hipercrecimiento en realidad me parece bastante razonable”, dijo Kinder a los analistas durante una llamada para discutir las ganancias del tercer trimestre. “Ese es un gran aumento, y la mayor parte ocurrirá en Texas y Luisiana, donde se encuentra gran parte de nuestra base de activos”.
Citó que KMI actualmente mueve alrededor del 50% del gas consumido por las terminales de exportación de gas natural licuado de EUA, y “esperamos mantener o expandir esa participación en el futuro”.
KMI está llevando a cabo múltiples proyectos para satisfacer la creciente demanda de exportación de gas natural, incluida una expansión del sistema Permian Highway Pipeline LLC (PHP) y el proyecto Evangeline Pass en Louisiana y Mississippi.
Kinder agregó que “esperamos anunciar proyectos adicionales en los próximos meses. Cuando se agrega la creciente necesidad de gas natural para usos industriales, generación de electricidad y exportaciones a México a esa demanda masiva de GNL, el resultado es una enorme oportunidad para hacer crecer nuestro sistema de una manera eficiente en términos de capital”.
La demanda de exportación de GNL de EUA ha promediado más de 11 Bcf/d en lo que va del año, y eso es con la ausencia de aproximadamente 2 Bcf/d de demanda de la instalación de Freeport LNG , que ha estado cerrada desde junio, señaló.
Desafíos de nueva construcción
A pesar de la perspectiva de demanda alcista, los proyectos de infraestructura de gas natural de nueva construcción enfrentan un entorno de permisos extremadamente desafiante. Sin embargo, el cofundador de KMI, de 78 años, dijo que hay un lado positivo.
“Como todos sabemos, cada vez es más difícil construir nuevos proyectos de oleoductos totalmente nuevos, particularmente en el noreste y otras áreas fuera de la costa del Golfo de EUA”, dijo Kinder. “Si bien esta situación es, en mi opinión, una política pública desafortunada y deficiente, hace que la infraestructura existente sea aún más valiosa”.
Agregó que “tener una red tan extensa ya instalada brinda una gran oportunidad para que una empresa como la nuestra amplíe y amplíe sus activos de forma incremental sin la tarea hercúlea de obtener permisos y construir un nuevo proyecto totalmente nuevo”.
Recientemente actualizado, el mapa 2023 de NGI de gasoductos de gas natural, instalaciones de GNL, yacimientos de esquisto y centros de mercado de América del Norte incluye más de 200 gasoductos, más de 160 centros de mercado, 60 terminales de GNL, más de 40 instalaciones de almacenamiento y más.
Explicó que “esos proyectos de avance pueden brindar un gran servicio a nuestros clientes y generar un muy buen retorno para nuestros accionistas. Somos afortunados en KMI de que una gran parte de nuestra red se encuentra en Texas y Luisiana, estados que entienden y aprecian la necesidad de una nueva infraestructura energética y donde se encuentra gran parte de la demanda de rendimiento adicional, particularmente gas natural”.
‘Fuerte demanda’ de capacidad de gas natural
KMI tiene como objetivo una fecha de entrada en servicio del 1 de noviembre de 2023 para la expansión de la capacidad de PHP de aproximadamente 550 MMcf/d, que entregaría más gas natural desde la Cuenca Pérmica a los mercados de la Costa del Golfo.
El proyecto Evangeline Pass está diseñado para agregar hasta 2 millones de Dth/d de capacidad de gas natural en los sistemas Tennessee Gas Pipeline LLC (TGP) y Southern Natural Gas (SNG) en Louisiana y Mississippi.
Mientras tanto, para el proyecto de oleoducto Cumberland propuesto por KMI, la construcción comenzará en agosto de 2024 con una fecha de puesta en servicio prevista para septiembre de 2025, en espera de la aprobación de los permisos y autorizaciones necesarios. El proyecto consiste en una separación lateral de 32 millas y 30 pulgadas de diámetro de TGP que proporcionaría alrededor de 245 000 Dth/d de suministro de gas adicional a una planta de energía de gas natural propuesta de 1450 MW en Cumberland, TN.
“Nuestro segmento de gasoductos de gas natural continúa experimentando una fuerte demanda de los amplios servicios de transporte y almacenamiento que ofrecemos, así como renovaciones de contratos favorables en múltiples activos en toda nuestra red”, dijo el CEO Steve Kean. “También estamos avanzando con proyectos para proporcionar capacidad de transporte adicional a las instalaciones de GNL y seguimos enfocados en seguir siendo el proveedor elegido para ese mercado en crecimiento.
«Dada la proximidad de nuestros activos existentes a las expansiones planificadas de GNL, esperamos mantener y potencialmente expandir nuestra participación de aproximadamente el 50% de la capacidad de transporte a las instalaciones de exportación de GNL».
Mientras tanto, la creciente participación de los parques eólicos y solares de producción variable en el sector energético ha colocado una prima en la capacidad de almacenamiento de gas natural, según Kean.
“A nivel nacional, estamos viendo que el mercado valora mucho nuestros 700,000 millones de pies cúbicos (Bcf) de capacidad de almacenamiento de gas natural en funcionamiento”, dijo. “Nuestros clientes reconocen cada vez más el papel que debe desempeñar el almacenamiento en un sistema energético que requiere una capacidad de entrega flexible a medida que la contribución de las fuentes renovables intermitentes continúa creciendo en el sector eléctrico”.
Los activos de almacenamiento de KMI en EUA también ayudan a la variabilidad diaria y estacional en las exportaciones a México, donde no existe almacenamiento subterráneo de gas, dijo la gerencia.
Kean agregó: “Simplemente no hay duda de que los activos que operamos y los servicios que brindamos serán necesarios durante mucho tiempo. Del mismo modo, es indiscutible que está en marcha una larga transición hacia un mayor despliegue de fuentes de energía bajas en carbono, y estamos respondiendo a eso”.
El director ejecutivo dijo que aproximadamente el 80 % de la cartera de proyectos de KMI “está en servicios de energía con bajas emisiones de carbono, incluido el gas natural, el gas natural renovable, el diesel renovable y las materias primas asociadas con el diesel renovable y el combustible de aviación sostenible…”.
Ganancias arriba
En el tercer trimestre, KMI vendió una participación accionaria del 25,5% en Elba Liquefaction Co. LLC por aproximadamente $565 millones. “Utilizamos esos ingresos para reducir la deuda a corto plazo y crear capacidad adicional para inversiones atractivas, incluidas las recompras de acciones oportunistas”, dijo Kim Dang, presidente de KMI.
“El desempeño financiero del segmento de Gasoductos de Gas Natural aumentó en el tercer trimestre de 2022 en relación con el tercer trimestre de 2021, principalmente por mayores volúmenes en nuestro sistema de recolección KinderHawk; fuerte demanda continua de servicios de transporte y almacenamiento en Natural Gas Pipeline Company of America, Southern Natural Gas (SNG) y Midcontinent Express Pipeline; mayores contribuciones de nuestro sistema intraestatal de Texas; y precios favorables en el sistema de recolección de Altamont”, dijo Dang.
KMI informó volúmenes de transporte de gas natural planos en relación con el tercer trimestre de 2021. Hubo disminuciones en el sistema intraestatal de Texas principalmente debido a la interrupción de la terminal de Freeport LNG. También hubo una interrupción parcial de la tubería en El Paso Natural Gas. Los volúmenes de Colorado Interstate Gas Co. y Cheyenne Plains Gas Pipeline cayeron debido a la disminución de la producción en las Montañas Rocosas, dijo la gerencia.
Los volúmenes a México se redujeron en el tercer trimestre “como resultado de la capacidad de oleoductos de terceros agregada al mercado”, dijo Dang.
Las disminuciones fueron parcialmente compensadas por aumentos en Kinder Morgan Louisiana Pipeline y Elba Express debido a mayores entregas a clientes de GNL y en Southern Natural Gas debido a una mayor demanda de clientes de generación de energía.
Mientras tanto, los volúmenes de recolección de gas natural aumentaron un 13% año a año «con volúmenes más altos principalmente en KinderHawk», que sirve a Haynesville Shale, dijo la compañía.
KMI reportó ingresos netos de $576 millones de dólares (25 centavos por acción) para el trimestre, frente a los $495 millones (22 centavos) en el 3T2021.
Reportacero
