El peso cerró la sesión con una depreciación de 0.20% o 3.4 centavos, cotizando alrededor de 17.22 pesos por dólar, con el tipo de cambio tocando un mínimo de 17.1116 y un máximo de 17.3455 pesos por dólar. El peso fue la tercera divisa que más se depreció en la sesión y ocurrió a pesar de un debilitamiento del dólar estadounidense de 0.13%, de acuerdo con su índice ponderado.
En la canasta amplia de principales cruces, las divisas más apreciadas hoy fueron: el rublo ruso con 1.84%, el peso colombiano con 0.90%, el peso chileno con 0.72%, la corona noruega con 0.63% y el dólar canadiense con 0.53%. Por su parte, las divisas que más se depreciaron hoy fueron: la rupia de Indonesia con 0.26%, el ringgit de Malasia con 0.24%, el peso mexicano con 0.20%, la rupia india con 0.18% y el dólar de Singapur con 0.09%.
Durante la sesión, el dólar registró un fuerte repunte ante el aumento del nerviosismo en el mercado de capitales, luego de que Microsoft, la cuarta empresa más grande del mundo por capitalización, publicara su reporte trimestral tras el cierre del día de ayer. La compañía informó un gasto de capital por 37,500 millones de dólares, creciendo a tasa anual 66%. Sin embargo, las ventas de su negocio de nube crecieron 38% trimestral, mostrando una desaceleración frente al trimestre previo, lo que alimentó la preocupación de que el fuerte gasto en inteligencia artificial no esté generando los rendimientos necesarios para justificar las elevadas valuaciones del sector. Como resultado, la acción de Microsoft cayó 9.99% la mayor caída desde el 16 de marzo de 2020, cuando inició la pandemia, intensificando la aversión al riesgo. Para efectos de comparación, Microsoft perdió un total de 357 mil millones de dólares en su capitalización de mercado, en donde solamente el 4.77% de las emisoras pertenecientes al S&P 500 cuentan con una capitalización mayor.
Tras este movimiento, el dólar retomó su tendencia a la baja, impulsado principalmente por el incremento de la incertidumbre en torno a la Reserva Federal. Donald Trump publicó en su red social que Jerome Powell se ha negado nuevamente a recortar la tasa de interés, algo que, según el presidente, no tiene justificación y está perjudicando a la economía y a la seguridad nacional.
Asimismo, Trump sostiene que los aranceles han generado una entrada significativa de recursos al país y han fortalecido la posición económica de Estados Unidos, al punto de que, en su opinión, esto justifica una reducción sustancial en las tasas de interés. Argumenta que muchos países se benefician del acceso al mercado estadounidense y mantienen superávits comerciales incluso después de pagar aranceles, por lo que considera que medidas más agresivas podrían atraer miles de millones de dólares adicionales y evitar que otras economías sigan creciendo “a costa” de Estados Unidos. Bajo este contexto, Trump insiste en que la inflación dejó de ser una amenaza relevante.
Por otro lado, Trump anunció que la próxima semana dará a conocer a su nominado para ocupar la presidencia de la Reserva Federal. En el mercado de apuestas, el principal favorito es Rick Rieder, director de inversiones de renta fija de BlackRock, con una probabilidad de 42%, seguido por el exgobernador de la Fed, Kevin Warsh, con 29%. Este escenario genera preocupación en los mercados ante la posibilidad de que el nominado responda a las presiones políticas del presidente, lo que podría debilitar la autonomía de la Reserva Federal como banco central.
En cuanto al desempeño de los índices en Estados Unidos, el Dow Jones mostró una ganancia de 0.11%, ganando en 3 de las últimas 4 sesiones. El Nasdaq Composite registró una caída de 0.72% y el S&P 500 cayó 0.13%, hilando 2 sesiones consecutivas de caídas. Al interior, 4 de los 11 sectores mostraron caídas, resaltando: tecnologías de la información (-1.86%), consumo discrecional (-0.64%) y salud (-0.27%).
En Europa, el STOXX 600 mostró una caída de 0.23% y el DAX alemán cayó 2.07%, ligando 3 sesiones a la baja y siendo la mayor pérdida desde el 2 de septiembre del 2025. Por otro lado, el CAC 40 francés mostró un ligero avance de 0.06% y el FTSE 100 de Londres ganó 0.17%. En México, el IPC de la BMV cerró la sesión con una pérdida de 0.67%, luego de 3 sesiones de ganancias. A pesar de la pérdida, el índice alcanzó a tocar un nuevo máximo histórico de 70,483.16 puntos. Al interior, resaltaron las caídas de las emisoras: Banco del Bajío (-5.76%), Qualitas (-5.04%), Becle (-4.24%), Walmex (-3.71%) y Televisa (-3.12%).
En el mercado de materias primas, sorprendió que los commodities cerraron la sesión con pérdidas generalizadas. Esto luego de que el dólar repuntó momentáneamente y aunque después mostró una corrección a la baja, los commodities no lograron recuperarse. Debido a ello:
– El oro cerró la sesión cotizando en 5,360 dólares por onza, con un retroceso de 1.05% e interrumpiendo una racha de ocho sesiones al hilo de ganancias. Las pérdidas ocurrieron, luego de que el oro tocó un máximo histórico de 5,595 dólares por onza.
– La plata cerró la sesión cotizando en 115.15 dólares por onza, con un retroceso de 1.33% e interrumpiendo cinco sesiones seguidas de avances. A pesar de la caída, la plata tocó un máximo histórico de 121.65 dólares por onza.
– El paladio cerró la sesión cotizando en 2,019 dólares por onza, con un retroceso de 1.73%.
– El platino cerró la sesión cotizando en 2,621 dólares por onza, con un retroceso de 2.99% e interrumpiendo dos sesiones al hilo de avances.
La fortaleza del dólar, también tuvo un impacto sobre los metales industriales, aunque la magnitud fue más moderada. El cobre recortó ganancias y cerró la sesión cotizando en 13,524 dólares por tonelada métrica, con un avance de 4.15%. Destacó que durante la sesión el cobre alcanzó un nuevo máximo histórico 14,200 dólares por tonelada métrica.
El aluminio cerró la sesión cotizando en 3,218 dólares por tonelada métrica, con un retroceso de 1.18%, luego de haber tocado un máximo de 3,356 dólares por tonelada métrica, nivel no visto desde abril del 2022. Además, interrumpió una racha de seis sesiones al hilo de ganancias.
Solamente el petróleo WTI incrementó las ganancias observadas al inicio de la sesión y cerró cotizando en 65.32 dólares por barril, con un avance de 3.34% y tocando un máximo de 66.48 dólares por barril, no visto desde el 6 de agosto del 2025.
En cuanto a indicadores económicos, el día de hoy se publicaron los datos de comercio de Estados Unidos al mes de noviembre. El déficit comercial registró un fuerte aumento de 94.57% o 27,619 millones de dólares (mdd) a tasa mensual, luego de que en octubre registró su menor déficit desde junio del 2009.
La tasa arancelaria promedio cobrado en Estados Unidos bajó de 10.95% a 9.81%, es decir, que por cada dólar que Estados Unidos importó, se cobraron 9.81 centavos, siendo la primera disminución desde la entrada en vigor de los aranceles en la era de Trump. Para México, el arancel cobrado promedio se ubicó en 4.18%, cayendo desde 4.58% observado en octubre. Esto ayudó a que México se ubicara en la posición número 30 entre los 35 países que Estados Unidos más importa, bajando desde la posición 28 observado en octubre.
China continúa en la primera posición como el país con el que Estados Unidos tiene un mayor déficit con 189,355 mdd en el acumulado del año hasta noviembre. De cerca le sigue México con un déficit de 182,714 mdd. Esto significa que, si en diciembre se siguió con la misma tendencia, México cerró el año como el país con el que Estados Unidos tiene el mayor déficit comercial, representando un riesgo para México en la revisión del T-MEC.
Dentro de las importaciones desde México, se profundizó la caída de las importaciones de vehículos ligeros, mientras que se aceleró la tasa de crecimiento de las importaciones de equipo de cómputo. Cabe resaltar que hay una capacidad de planta utilizada para esta industria en México del 93%, por lo que, si no se observa una mayor inversión, la fabricación de equipo de cómputo no tendrá espacio para seguir creciendo a tasas elevadas como lo hizo en 2025.
En cuanto a noticias relevantes, en Estados Unidos el Senado votó en contra del paquete de gasto que mantendría abierto al gobierno, con 45 votos a favor y 55 en contra, resaltando que 7 republicanos votaron en contra de la resolución. Se espera que durante el día de hoy continúen las negociaciones entre los demócratas y la Casa Blanca, que buscan remover el presupuesto al Departamento de Seguridad Nacional a largo plazo. Actualmente, el mercado de apuestas asigna una probabilidad de 61% de que el gobierno entre nuevamente en un cierre.
En México, hoy en su conferencia matutina, la presidenta de México, Claudia Sheinbaum, comentó que sostuvo una llamada telefónica con el presidente de Estados Unidos, Donald Trump. Según Sheinbaum, en la llamada se dio seguimiento al tema de seguridad, del que catalogó que «vamos muy bien». Adicionalmente, Sheinbaum comentó que hablaron también de comercio, aunque no dio mucho detalle, solo mencionando que «siguen avanzando».
Por su parte, el presidente Trump señaló que la llamada fue muy productiva y muy buena para ambos países. Mencionó que estuvieron enfocados en temas de fronteras, tráfico de drogas y comercio. Finalmente, destacó que volverán a hablar pronto y agendarán reuniones en sus respectivos países.
Mañana en México se publicará el PIB del cuarto trimestre del 2025 y del año completo, para el que se estima un crecimiento de 0.6%.
En la sesión el euro tocó un mínimo de 1.1906 y un máximo de 1.996 dólares por euro. La libra tocó un mínimo de 1.3743 y un máximo de 1.3848 dólares por libra. Por su parte, el tipo de cambio del euro peso tocó un mínimo de 20.4666 y un máximo de 20.6870 pesos por euro.
