Eleva Cemex a $5.07 dólares de Trinidad y Tobago precio de compra por acción de Trinidad Cement
9 de Enero de 2017.- Cemex informó hoy un cambio y variación en su oferta pública de compra de Trinidad Cement Limited (TCL), a $5.07 dólares de Trinidad y Tobago por título, lo que representa sobreprecio de 50%.
Previamente, el pasado 5 de diciembre, Cemex informó que buscaba adquirir hasta 132 millones 616,942 acciones ordinarias de TCL por 4.5 dólares de Trinidad en efectivo por acción.
La cementera indicó que su subsidiaria indirecta, Sierra Trading (Sierra), presentará una notificación de cambio y variación realizando una enmienda (la Oferta Enmendada) a la oferta pública de compra que fue presentada el 5 de diciembre de 2016 (la Oferta) a todos los accionistas de Trinidad Cement Limited (TCL)
Trinidad es una compañía que cotiza en los mercados de valores de Trinidad y Tobago, Jamaica y Barbados, y se buscará adquirir hasta 132 millones 616,942 acciones ordinarias de TCL, que junto con la participación actual de Sierra de aproximadamente 39.5%, de ser exitosa y resultaría en que Sierra sería propietaria de hasta el 74.9% de la participación accionaria en TCL.
De acuerdo a la Oferta Enmendada, Sierra ofrecerá $5.07 dólares de Trinidad y Tobago en efectivo por acción de TCL (el Precio Revisado de la Oferta) y, con excepción de los accionistas de TCL en Barbados, los accionistas de TCL tendrán la opción de recibir el pago por sus acciones de TCL en dólares de Trinidad o en dólares de Estados Unidos.
La aceptación total de la Oferta, modificada por la Oferta Enmendada, en dólares de Trinidad resultaría en un pago en efectivo por Sierra de aproximadamente $672 millones de dólares de Trinidad ($101 millones de dólares de Estados Unidos).
El Precio Revisado de la Oferta representa un sobreprecio de 50% sobre el precio de cierre del 1 Diciembre de 2016 de las acciones de TCL en la Bolsa Valores de Trinidad y Tobago.
Entre otras condiciones, la Oferta, modificada por la Oferta Enmendada, estará condicionada a que Sierra adquiera al menos un monto de acciones de TCL que permitiría a Cemex, a efectos de reportar información financiera, consolidar a TCL.
A menos que sea prorrogado, se espera que el periodo de la Oferta, modificado por la Oferta Enmendada, finalice el 24 de enero de 2017 a las 15:00 horas de Trinidad y Tobago.
Actualmente Sierra no espera extender el periodo de la Oferta más allá del 24 de enero de 2017. El resto de términos y condiciones de la Oferta no modificados por la Oferta Enmendada permanecen sin cambios.
Si la Oferta, modificada por la Oferta Enmendada, es exitosa, las operaciones de TCL continuarán con normalidad. Además, TCL continuará como una compañía que cotiza en la Bolsa de Valores de Trinidad y Tobago con el beneficio de una participación relevante de accionistas locales junto con el beneficio adicional de la capacidad gerencial y operativa reconocida de Cemex.
Las operaciones principales de TCL están en Trinidad y Tobago, Jamaica y Barbados. TCL es el accionista mayoritario de Caribbean Cement Company Limited (CCCL), uno de los principales productores de cemento en Jamaica.
Al 30 de septiembre de 2016, TCL y sus subsidiarias tenían un flujo de operación de aproximadamente $77 millones de dólares en los últimos doce meses, deuda neta de aproximadamente $113 millones de dólares, lo que representa un apalancamiento neto de aproximadamente 1.5 veces. Si la Oferta es exitosa, TCL sería, para efecto de reporte de información financiera, consolidada por Cemex.
Staff Reportacero
