S&P National Ratings confirmó las calificaciones de ‘mxAAA’ en escala nacional para las emisiones de certificados bursátiles de largo plazo de Toyota Financial Services México (TFSM), manteniendo la perspectiva estable y reafirmando la solidez crediticia de la institución.
La evaluación aplica para las emisiones identificadas con las claves de pizarra TOYOTA 26 y TOYOTA 26-2, luego de que la calificadora revisara la información financiera de la compañía al cierre del 31 de marzo de 2026.
De acuerdo con el reporte, ambas emisiones podrían alcanzar un monto conjunto de hasta 2,500 millones de pesos, considerando una sobreasignación adicional del 25% sobre el objetivo inicial de 2,000 millones de pesos.
En cuanto a sus características, la emisión TOYOTA 26 tendrá un plazo aproximado de 3.5 años y pagará intereses a tasa variable referenciada a la TIIE de fondeo, mientras que TOYOTA 26-2 contará con un vencimiento cercano a 4.5 años y ofrecerá una tasa fija.
Los recursos obtenidos serán utilizados principalmente para refinanciar deuda con vencimientos próximos, en línea con la estrategia financiera de la compañía.
S&P explicó que las calificaciones otorgadas están en línea con la calificación crediticia de emisor de TFSM, debido a que estas emisiones se encuentran en igualdad de condiciones frente a otras obligaciones financieras actuales y futuras de la entidad.
Asimismo, las emisiones forman parte de un programa dual de certificados bursátiles —de corto y largo plazo— por hasta 20,000 millones de pesos, el cual se encuentra en proceso de autorización por parte de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV).
La calificación ‘mxAAA’ representa el nivel más alto en la escala nacional de S&P, lo que indica una capacidad extremadamente fuerte para cumplir con sus compromisos financieros en el mercado mexicano.
