Preocupa a distribuidores de acero en México bajas operaciones industriales en 2022

24 de febrero de 2022.- De acuerdo con S&P Global los Centros de servicio siderúrgicos mexicanos y distribuidores esperan un 2022 desafiante.

Los distribuidores mexicanos operan con niveles de inventario más bajos, enfrentan una mayor oferta, lo que aumenta la presión sobre el mercado de aceros planos, así como altos costos de chatarra y exportaciones que respaldan los precios de las varillas corrugadas.

“Los centros de servicio y distribuidores de acero mexicanos están preocupados por experimentar otro año de plaga de incertidumbre, con operaciones industriales y comerciales notablemente más bajas en comparación con el año anterior”, dijo a S&P Global Platts el presidente de Conadiac, Roberto Gutiérrez.

“Estamos preocupados por nuestra economía”, dijo Gutiérrez en una entrevista con Platts.

Los volúmenes de ventas en la red de distribución a los usuarios finales disminuyeron entre un 30 % y un 40 % anual a principios de 2022. Esto ha fortalecido el enfoque de esperar y ver en todo el sector, con compradores de acero que ahora buscan mantener los inventarios en un nivel equilibrado. en relación con la demanda, según Conadiac, la asociación que representa a los centros de servicio y distribuidores de acero de México.

“Nadie está pensando en tener grandes inventarios porque hay mayor disponibilidad de producto tanto en el mercado de aceros largos como planos”, dijo el vicepresidente de Conadiac, Roberto Pérez. Dijo que una facturación de dos o tres meses para los productos planos y menos de un mes para los largos sería un escenario ideal. Sin embargo, “no hemos podido desabastecernos tanto como nos gustaría y seguimos comprando solo necesidades puntuales”, añadió Pérez.

Los bajos niveles de inventario se convirtieron en una nueva realidad para los compradores después de que los precios del acero largo y plano comenzaran a caer en agosto de 2021.

Además de las tres principales obras de construcción en curso en México, el Aeropuerto Internacional Felipe Ángeles, la Refinería Dos Bocas y la línea del Tren Maya, no hay otros proyectos importantes a la vista para impulsar la economía nacional y el crecimiento de la demanda de acero.

Gutiérrez agregó que en el último trimestre de 2021, el mercado mostró un leve aumento en las compras de acero a medida que algunos proyectos reanudaron actividades. Sin embargo, subrayó que tales incrementos sólo reflejaron la actividad de tapar huecos en los inventarios, lo que no significó una mejora real en la demanda.

Aún así, a pesar de la falta de demanda, «la actual tendencia a la baja en los precios del acero en México debería ralentizar el ritmo», dijo Pérez, y señaló que el diferencial entre las varillas corrugadas y las bobinas laminadas en caliente ha vuelto a niveles históricos.

El diferencial mensual entre los precios de la varilla corrugada mexicana y la bobina laminada en caliente osciló entre 1.610 y 2.735 pesos por tonelada en 2019. Después de que el diferencial alcanzara un máximo de 16.463 pesos por tonelada en septiembre de 2021, ahora volvía a niveles por debajo de los 3.000 pesos por tonelada en febrero, según datos de Platts. mostró.

Acero plano para afrontar nueva dinámica de precios

Se espera que el mercado siderúrgico mexicano experimente un superávit significativo en 2022 para las bobinas laminadas en caliente, tras la entrada en funcionamiento de nuevas capacidades para el mercado nacional. Esto podría significar que la presión sobre los precios se mantendría durante todo el año, aunque de forma moderada.

Los ejecutivos de Conadiac no vieron que los precios de las bobinas laminadas en caliente mexicanas cayesen por debajo de los $1,000 Dls./t, «al menos en el primer trimestre».

En los últimos tres meses, la caída de los precios de los aceros acabados y los productos de acero fabricados ha sido más rápida de lo esperado en un mercado bien abastecido con ofertas nacionales combinadas con importaciones.

Según Pérez, los perfiles huecos rectangulares fueron el producto más afectado, donde se han visto ofertas por debajo de los precios de las bobinas laminadas en caliente. “Es un mercado muy pulverizado que si bien busca exportar ha enfrentado limitaciones, no todos pueden embarcar todo lo que quieren”, dijo.

Sin embargo, el escenario es opuesto para las bobinas laminadas en frío con distribuidores que buscan importar más material ante los precios aún altos en el mercado interno, donde el diferencial entre ambos productos ya superó los $3,000 Pesos/tm.

Sin embargo, tanto las bobinas laminadas en caliente como las bobinas laminadas en frío podrían experimentar una reducción general del ritmo de las importaciones, ya que los puertos mexicanos siguen saturados y los precios internacionales y los riesgos asociados restan atractivo a la actividad.

Los precios de las bobinas laminadas en caliente mexicanas han caído un 40 % desde el máximo de $38,000 pesos/tm en agosto de 2021, mientras que los precios de las bobinas laminadas en frío han caído un 35 % desde el máximo de $41,000 pesos/tm en el mismo mes.

“No es solo la nueva capacidad de ArcelorMittal y Ternium, sino también la nueva capacidad de Steel Dynamics en Corpus Christi, que está considerando el 40% de su producción para el mercado mexicano”, dijo Pérez.

Ternium anunció el inicio de operaciones de su nuevo tren de laminación en caliente en Pesquería a mediados de 2021 con una capacidad de 4.4 millones de tm/año, mientras que ArcelorMittal inició operaciones de su nuevo tren de laminación en 2022 con una capacidad de 2.5 millones de tm/año .

Factor clave de exportación para barras de refuerzo

Aunque la demanda limitada ha ejercido presión sobre los precios del acero, los esfuerzos de los fabricantes de varillas corrugadas para exportar a EUA han frenado nuevas caídas. Además, «los costos de la chatarra están aumentando», dijo Gutiérrez.

Los precios de las varillas corrugadas mexicanas han aumentado un 7 % desde diciembre de 2021, cuando las acerías comenzaron a apuntar a precios más altos.

«Hoy en día es un alivio que no toda la varilla corrugada se quede en México, de lo contrario, estaríamos luchando con un suministro amplio», dijo Pérez.

Además, Gutiérrez dijo que es probable que la autoconstrucción siga siendo un fuerte apoyo para la demanda en el mercado de corrugado gracias a las remesas de EE. UU. que podrían impulsar el gasto en el segundo trimestre, mientras que las obras de construcción privadas se recuperan lentamente.

Hablando del lado de la distribución del negocio, Conadiac ve un período de consolidación y madurez en toda la cadena. Dijo que varias empresas abandonaron el negocio desde el estallido de la pandemia, mientras que otras surgieron como grandes jugadores e intensificaron la competencia.

Conadiac está integrada por 170 miembros asociados con oficinas en Monterrey, Guadalajara, Puebla, Ciudad de México y Tijuana.

Reportacero